Temel değerleri ile %3 ve %30 arası getiri potansiyeli olan takip listemizdeki bankalardan Akbank en düşük F/K ve en yüksek getiri potansyeli ile öne çıkıyor. Ardından %16 üzeri getiri potansiyelleri ve makul F/K değerleri ile Yapı Kredi ve Garanti Bankası geliyor. Aynı zamanda 2023 için pozitif mevduat büyümesi beklenen listemizdeki bankalarda Akbank, Yapı Kredi ve Garanti temettü veriminde de diğerlerini geride bırakıyor.
Hisse Senedi Hesaplama ve Arama Aracı
Akbank
Akbank, 3Ç sonuçlarında piyasa beklentisi olan TL 16.6 milyardan daha iyi olarak TL 17 milyar liralık net karı açıklamıştı. Üçüncü çeyrek sonuçlarından sonra önümüzdeki üç yıl net kar tahminlerimizi yaklaşık %15 oranında revize etmiş ve beklenen öz kaynak karlılığını (üç yıl ortalama) %23 seviyesinde %27 düzeyine taşımıştı. Takip listemizdeki banka hisseleri arasında %29’luk bir getiri potansiyeli ve en düşük F/K oranı ile 21 TL hedef değerimiz olan hisse için AL tavsiyemizi koruyoruz. Hisse için öncelikli direnç seviyeleri 17, 17.35 ve 17.90, destek seviyeleri 15 ve 16 olarak öne çıkıyor.
Yapı Kredi Bankası
3Ç22 sonuçlarına göre net karın beklentilerin üzerinde olması nedeniyle bankanın 2022 dahil önümüzdeki üç yıl karlılığını yaklaşık yıllık olarak %13 yukarı çekerek özkaynak karlılık beklentimizi %30 civarına taşımıştık. Enflasyon muhasebesine göre ilk yarı sonunda yaklaşık %10 düzeyinde olduğu paylaşılan özkaynak karlılığı ise dokuz ay sonunda %13 seviyesine yükselmişti. YKB için güncel hedef değerimiz TL 12.8. Temel hedef değerine yaklaşıp geri çekilen fiyat için 12-12.20 bandı direnç, 10.9-11.10 aralığı destek olarak öne çıkıyor. Başta YKB olmak üzere bankaların endeks üzerindeki ağırlığından dolayı, piyasanın trendine önemli ölçüde etki edebilme potansiyeli olduğuna da dikkat etmek gerekiyor.
Garanti Bankası
Garanti Bankası için de 3.çeyrek sonuçlarının etkisi ile net kar tahminlerimizi ve hedef değerimizi arttırmıştık. Bankanın önümüzdeki üç yıl net kar tahminlerini ortalama %17 yukarıya çekerken, sürdürülebilir özkaynak karlılık varsayımını da %25 seviyesine yükseltmüş ve dolayısı ile hedef piyasa değerimizi TL 22’den TL 30 seviyesine çıkartmıştık. Bankanın TÜFEX harici güçlü çekirdek spred görünümü, karşılık oranlarının yüksek oluşunun yanında TL 8 milyara ulaşan serbest karşılıkları gelirlerdeki oynaklığı düşürme potansiyeline ve sermayeyi destekleme gücüne sahip. Banka için AL tavsiyemizi sürdürüyoruz. F/K anlamında da 2.85 değer ile cazip bir oran sunuyor. Yükselen kanalının içerisinde destek seviyesine yaklaşan fiyat için 25.15 ve 25.75 aralığı destek, 26.70-27.5 aralığı direnç olarak öne çıkıyor.
Hisse Senedi Hesaplama ve Arama Aracı
