ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
FED yetkililerinin açıklamalarının karşılandığı Cuma günü ABD hisse senedi piyasaları, seans açılışındaki kazanımlarının bir kısmını geri vererek günü yatay pozitif tamamladı. Petrol piyasalarında arz kısıtlamaları sebebiyle yükselen fiyatlar, 8 haftalık rallisini sürdüren DXY endeksi, yükselen tahvil getirileri ve şahin devam edeceği beklenilen faiz politikası ABD hisse senedi piyasalarını baskılamaya devam ediyor. Küresel LNG (likit doğal gaz) üretiminin %5’ini karşılayan Chevron Avusturalya’nın da greve başlangıcı da enerji maliyeti artışı endişelerini güçlendirdi. New York FED başkanı John Williams açıklamalarında faiz oranlarının iyi bir konumda olduğunu belirtirken gelecekteki kararların ekonomik verilerle netleşeceğinin altını çizdi. Dallas FED başkanı Lorie Logan ise yaklaşan toplantıda faiz oranının korunmasının uygun olabileceğini belirtirken enflasyonu FED’in %2 hedefine geri çekilmesi için faiz oranların artması gerekebileceğinin sinyallerini verdi. Ekonomik verilerde aylık toptan satış envanterleri -%0,1 açıklanması beklenirken -%0,2 olarak açıklandı, aylık toptan ticaret satışları ise %0,2 daralma beklentisine kıyasla %0,8 büyüdü. Temmuz ayı tüketici kredisi verisi ise $16 milyar beklentinin altında $10,399 milyar olarak kayda geçti.
Avrupa hisse senedi piyasaları 7 günlük değer kaybının ardından Cuma gününü genele yayılan alımlarla tamamladı. Euro Stoxx 50 endeksi %0,38 değer kazanarak 4.237 seviyesine yükselirken DAX %0,14, CAC 40 %0,62 ve FTSE 100 ise %0,49 değer kazandı. Euro Stoxx 50 endeksinde en çok primlenen sektörler %1,19 ile takdirsel tüketim, %0,75 ile enerji ve %0,68 ile temel tüketim olurken en çok değer kaybeden sektörler -%0,41 ile hammadde, -%0,35 ile bilgi teknolojileri ve -%0,23 ile emlak oldu. Çin’in geri açılma politikaları sonrasındaki ekonomik toparlanmasının beklentilerin altında kalmasıyla uzun bir süredir baskı altında kalan LVMH Moet Hennessy %2,20 yükselerek Euro Stoxx 50 endeksinde en çok primlenen şirketlerden biri olurken L’Oreal %1,47 ve Volkswagen %1,23 primlendi. Endekste negatif ayrışan şirketler ise -%1,41 ile BASF, -%1,15 ile teknoloji şirketlerindeki satışların etkisini hisseden ASML ve -%0,72 ile Airbus oldu.
FED’in daha şahin bir politika yürüteceği yönünde artan beklenti sonrasında Cuma gününü ABD hisse senedi piyasaları yatay pozitif tamamlasa da üç majör endeks de haftayı kayıplarla tamamladı. S&P 500 endeksi %0,14 değer kazanarak 4.457 seviyesinde haftayı tamamlarken Dow Jones %0,22 ve Nasdaq %0,09 primlendi. S&P 500’de öne çıkan sektörler %0,97 ile enerji, %0,96 ile altyapı ve %0,35 ile iletişim servisleri olurken değer kaybeden sektörler %0,63 ile emlak, %0,46 ile sanayi ve -%0,04 ile sağlık oldu. Hükümetin iştiraki olduğu veya desteklediği şirketlerdeki iPhone kullanımına dair olan kısıtlamaların artacağı yönündeki haberin ardından 2 günde $200 milyara yakın değer kaybı yaşayan Apple haftanın son işlem gününde %0,35 değer kazandı, haftalık değer kaybı ise -%6,01 oldu. Yük taşıma şirketi CSX Corp. Kanada Ulusal Demiryolu eski yöneticisi Mike Cory’i COO olarak yetkilendirdi ve şirket %1,56 primlendi. Bank of America’nın hisse derecelendirme notunu tut seviyesinden al seviyesine güncellediği ve hedef fiyatlarını ise $88 seviyesinden $95’a güncellediği Gilead Sciences %2,79 primlenerek günü sonlandırdı. FAANG hisselerinin hepsi değer kazanırken günlük performansları; Meta -%0,26 Apple %0,35, Amazon %0,28, Netflix -%0,08 ve Google %0,83 performans ile günü tamamladı.
Pazartesi günü ABD tarafında NY FED 1 yıllık enflasyon beklentisi takip edilecek, Avrupa tarafında takip edilecek önemli bir veri bulunmuyor.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Almanya TÜFE verisinin aylık bazda beklentilerle paralel 0.3% gelmesinin ardından 1.074 seviyesine kadar yükselen EUR/USD, daha sonrasında tepki satışları ile birlikte günü yatay seyirle 1.069 seviyesinde tamamladı. GSYİH’si beklentilerin 0.3 puan altında 1.2% olarak açıklanan Japonya’da ise Yen, değer kaybını devam ettirdi ve 0.37% ile günün dolara karşı en çok değer kaybeden para birimi oldu. Öte yandan Asya piyasalarındaki negatif görünüm, sanayi metallerinin de değer kaybını beraberinde getirdi. Bakır 0.94%’lük düşüşle 8242.5 seviyesine gerilerken kalay ise 1.96%’lık düşüşle haftayı 25.573 seviyesinde tamamladı. Yükseliş trendine devam eden petrolde ise WTI günü 0.46%’lık artışla 87.33, Brent petrol ise0.65%’lik yükselişle 90.50 seviyesinde tamamldı.
Eurotahvil Piyasaları
Bu hafta beklentilerin üzerinde gelen ISM verisi ve beklentilerin altında gelen işsizlik haklarından yararlanma başvuruları verileri , piyasalarda enflasyon beklentisinin ve faizlerin yukarı gelmesine neden oldu. Haftanın son işlem gününde de piyasalardaki görünüm değişmedi ve dünya tahvil piyasalarında satış baskısı devam etti. Satış baskısı getiri eğrisinin kısa tarafında ağırlık kazanırken ABD 2 yıllık hazine tahvilinin getirisi 3.7 baz puanlık artışla 4.98%, 10 yıllık hazine tahvilinin getirisi ise 1.2 baz puanlık yükselişle 4.25% seviyesine geldi.
Dünya tahvil piyasalarındaki satış baskısı ve yeni gelen banka ihraçları ile birlikte bu haftanın başında negatif seyreden Türkiye tahvil piyasaları, haftanın son işlem gününü alıcılı seyirle tamamladı. Türkiye 2 yıllık hazine tahvili getirisi 7.1 baz puanlık düşüşle haftayı 7.02% seviyesinde tamamlarken 10 yıllık tahvil getirisi 4.1 baz puanlık gerilemeyle haftayı 8.25% seviyesinde tamamladı. Türkiye eurobondları kısa tarafta diğer gelişmekte olan ülke tahvil piyasalarına karşı pozitif ayrıştı. Türkiye 5 yıllık CDS ise günü 1.33%’lük düşüşle 380 seviyesinde tamamladı.