Ekonomik veri ve bilanço açıklamaları açısından sakin bir hafta geçiren A.B.D. hisse senedi piyasaları haftayı pozitif seviyelerde kapattı. Michigan Üniversitesi’nin beklenti endeksindeki karamsarlığa ve FED üyelerinin önceki hafta şahin eğilimli açıklamalarına rağmen, S&P 500 endeksi geçtiğimiz hafta +1.9% değer kazanırken, Nasdaq ise +1.1% yükseldi. Tüm sektörlerin değer kazandığı hafta, defansif sektörlerin başında gelen ve gelir sürekliliğine sahip kamu hizmetleri şirketleri 4%’lük yükselişle öne çıktı. Haftalık performanslarda Disney (DIS) bilanço açıklamalarıyla sınıfta kalırken, Iger yönetiminde şirketin yüksek çarpanlarının tetikleyicisi olan online içerik bölümü Disney+ kritik olan abone sayılarında piyasa beklentilerini karşılayamadı. 2023 yılına göre gerileyen abone sayısı ilk çeyrek sonunda 154.5 milyon abone beklentisinin altında 153.6 milyonda sınırlı kalırken, Disney önümüzdeki çeyreğe yönelik abone sayısında artış öngörmediğini belirtti. Son çeyrek gelirlerinde de beklentileri karşılayamayan Disney’de, iyimser tarafta ise 2024 yılına yönelik büyüme hedefi 25%’e yükseltildi. Ayrıca, online bölümlerinde ESPN çıkartıldığında ilk kez operasyonel kara geçtiğini açıklamasına rağmen Disney’deki geçtiğimiz hafta kayıplar -7%’ye ulaştı. Yapay zeka temasının merkezindeki Nvidia’nın tedarikçilerinden Taiwan Semiconductor (TSM) ise Nisan ayında gelirlerinin bir önceki seneye göre 59.6% ve Mart ayına göre ise +26.2% arttığı açıklamaları ardından haftayı +5.4% yükselişle kapattı.
FED’in uyguladığı para politikasına karşı direnç gösteren enflasyon verilerinin gündemde öne çıkacağı haftanın ilk işlem günü, vadeli kontratlarda yatay hareketlilik hakim. Son dönemdeki kuvvetli veri setlerine paralel piyasada oluşan faiz arttırım spekülasyonlarına karşı kapıyı kapatan FED Başkanı Powell’ın Salı günü TSİ 17:00’de soru-cevap içeren panelde yapacağı açıklamalar, headline riski açısından önemli olacaktır. Veri takviminde ise ilk çeyrekte FED nezdinde beklenen faiz indirimlerinin ötelenmesine neden olan enflasyondaki yukarı yönlü sürprizlerin ikinci çeyrekteki yansımasını gösterecek verilerden Nisan ayı Üretici ve Tüketici enflasyon rakamları sırasıyla Salı ve Çarşamba günleri TSİ 15:30’da yayınlanacak. Tüketici sektörüne yönelik veri ve bilançoların da olduğu hafta, Çarşamba günkü Nisan ayı öncü Perakende Satış verileri ile birlikte Amazon’un gölgesinde kalan sektörün eski lideri Wal-Mart ve Dow Jones 30 endeks üyelerinden Home Depot’un açıklamaları da önem taşıyor. Ayrıca, Nisan ayının ikinci yarısından Cuma günkü kapanışa kadar +20% değer kazanan KWEB CSI Çin Internet fonunda yer alan şirketlerden Tencent, Alibaba, JD.com, ve Baidu’nun açıklamaları da son dönem performansın devamlılığı açısından dikkatle takip edilecek.
Haftanın öne çıkabilecek bilanço açıklamaları;
Salı – Alibaba (BABA), Home Depot (HD),
Çarşamba – Cisco (CSCO)
Perşembe – Walmart (WMT), Applied Materials (AMAT), Baidu (BIDU), JD.com (JD), John Deere (DE), Take-Two Interactive (TTWO), Under Armour (UAA)
Teknik olarak bakıldığında geçtiğimiz hafta 50 günlük ortalamasının üzerinde işlem gören S&P 500’de 5265’deki zirvesini hedeflemeye devam etmekte. Enflasyon verilerinin hareketliliği arttıracağı hafta alt tarafta endekste öne çıkan destek seviyeleri olarak 5140’taki 50 günlük ortalama ve ardından 5090’daki Bollinger Orta bandı takip edilebilir. Geçtiğimiz hafta S&P 500’e göre performans açısından geride kalan Nasdaq’ta da 16540’daki zirve hedefi geçerliliğini korumaya devam ediyor. Endeksin kar realizasyonlarında destek arayacağı seviyeler olarak 16100’deki 50 günlük hareketli ortalama ve 15880’deki Bollinger Orta bandı öne çıkacaktır.
