ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
ABD hisse senedi piyasaları, ABD-İran geriliminin yeniden tırmanmasıyla risk iştahının zayıfladığı bir seansta satıcılı seyretti. Dow Jones endeksi negatif ayrışırken Nasdaq endeksi ise yatay seyre yakın kapanarak teknoloji hisselerindeki görece dirençli görünümü yansıttı. S&P 500’de yaklaşık 400 hissenin değer kaybetmesi, satış baskısının endeks geneline yayıldığını gösterirken, endeksin gün içi kayıplarının bir bölümünü telafi etmesi yatırımcıların jeopolitik risklere rağmen tamamen savunmacı bir pozisyona geçmediğine işaret etti. Trump’ın İran ile ateşkesin sona ermiş olabileceğine ve ABD’nin yeni saldırılar düzenleyebileceğine yönelik açıklamaları, piyasalarda kısa vadeli risk algısını bozdu. Buna karşın, daha sonra savaşın yeniden başlayacağını düşünmediğini belirtmesi hisse senetlerinde gün içi toparlanmayı destekledi. Piyasa yorumlarında, yenilenen jeopolitik risklerin kısa vadede dalgalanmayı artırabileceği ancak ABD ve İran’ın uzun süreli bir çatışmaya eğilimli görünmemesi nedeniyle yatırımcıların önceki dönemlere kıyasla daha ölçülü tepki verebileceği vurgulandı. Çip üreticilerindeki yükseliş ve teknoloji hisselerindeki direnç, Nasdaq tarafının görece güçlü kalmasını sağlarken, Dow Jones tarafındaki daha sert düşüş sanayi ve daha döngüsel hisselerde baskının daha belirgin olduğuna işaret etti. Genel olarak hisse senedi piyasalarında jeopolitik tansiyon kaynaklı temkinli bir görünüm öne çıkarken, teknoloji ve yarı iletken teması piyasadaki en önemli dengeleyici unsur olmaya devam etti.
Şirket haberleri tarafında yapay zekâ, yarı iletkenler, teknoloji tedarik zinciri ve uzay girişimleri öne çıktı. SpaceXAI, Cursor ile ortak geliştirilen ve finans, hukuk ile kodlama görevlerinde daha yetkin olması hedeflenen yeni yapay zekâ modelini tanıtarak büyük dil modeli rekabetinde daha iddialı bir konuma gelmeyi amaçladı. Bu adım, Elon Musk’ın yapay zekâ alanında Anthropic ve OpenAI gibi güçlü rakiplerle rekabetini artırma çabasının yeni bir parçası olarak değerlendirildi. Nvidia tarafında Çin’in önde gelen yapay zekâ şirketlerinin sınırlı miktarda H200 çipi satın almasına izin vermeyi planlaması, gelişmiş ABD çiplerine erişim konusunda kısmi bir gevşeme sinyali verdi ve yarı iletken hisselerine yönelik ilgiyi destekleyen başlıklardan biri oldu. OpenAI’ın en gelişmiş modelini geniş kullanıma açmaya ve küresel ön izleme erişimini genişletmeye hazırlanması, yapay zekâ şirketleri arasındaki ürün rekabetinin hızlandığını gösterdi. Apple ise ABD üretimli bileşenlere yönelik harcamalarını artırma stratejisi kapsamında Broadcom ile genişletilen anlaşmanın 30 milyar doları aşmasının beklendiğini duyurdu. Bu gelişme, Apple’ın tedarik zincirinde ABD merkezli üretim kapasitesini güçlendirme hedefi açısından önemli bir adım olarak öne çıktı. Uzay teknolojileri tarafında Jeff Bezos’un Blue Origin şirketinin ilk dış finansman turuna hazırlanması, SpaceX’in rekor halka arzının ardından sektöre yönelik yatırımcı ilgisinin arttığını gösterdi. Genel olarak şirket haberlerinde yapay zekâ ve teknoloji altyapısı ana tema olmayı sürdürürken, Nvidia, OpenAI, Apple-Broadcom iş birliği ve Blue Origin başlıkları büyüme odaklı hisselerdeki haber akışının merkezinde yer aldı.
Kapanış itibarıyla ABD hisse senedi piyasalarında satıcılı ancak teknoloji hisseleriyle dengelenen karışık bir görünüm izlendi. Dow Jones endeksi %1,09 düşüşle 52.348 seviyesinde kapanırken, S&P 500 endeksi %0,28 kayıpla 7.483 seviyesine geriledi. Nasdaq endeksi ise %0,20 yükselişle 25.871 seviyesinde kapanarak teknoloji hisselerindeki pozitif ayrışmanın endeks performansını desteklediğini gösterdi. ABD endekslerinde Dow Jones tarafındaki sert düşüş daha döngüsel ve değer odaklı hisselerde baskının belirgin olduğuna işaret ederken, Nasdaq’ın pozitif kapanışı büyüme ve teknoloji odaklı hisselerde risk iştahının görece korunduğunu gösterdi. Sektörel görünümde bilgi teknolojileri sektörü %1,44 yükselişle günün en iyi performansını sergilerken, enerji sektörü %1,41 artışla pozitif ayrıştı. Buna karşılık hammadde sektörü %2,50 düşüşle günün en zayıf performansını gösterirken, finans sektörü %1,91 ve gayrimenkul sektörü %1,62 kayıpla negatif ayrıştı. Avrupa hisse senedi piyasalarında ise genele yayılan satıcılı bir görünüm izlendi. Euro Stoxx 50 endeksi %1,82 düşüşle 6.205 seviyesinde kapanırken, İngiltere FTSE 100 endeksi %1,66 kayıpla 10.489 seviyesine geriledi. Fransa CAC 40 endeksi %2,18 düşüşle 8.253 seviyesinde kapanırken, Almanya DAX endeksi %2,23 kayıpla 24.897 seviyesinde günü tamamladı.
Yarın ABD tarafında haftalık işsizlik başvurusu verileri ile mevcut konut satışları takip edilecek; Avrupa tarafında ise önemli bir veri akışı bulunmuyor.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Döviz piyasalarında dolar endeksi (DXU6) %0,05 düşüşle 100,73 seviyesine geriledi. Majör para birimlerinde dolar karşısında karışık bir görünüm izlendi. EUR/USD paritesi (ECU6) %0,08 yükselişle 1,1461 seviyesine çıkarken, GBP/USD (BPU6) %0,30 primle 134,04 seviyesinde fiyatlandı. JPY/USD (JYU6) ise %0,33 düşüşle 61,90 seviyesinde işlem gördü. Değerli metaller tarafında satış baskısı öne çıktı. Spot altın %0,48 düşüşle 4.086,53 seviyesine gerilerken, vadeli işlemler tarafında altın kontratı (GCQ6) %1,47 kayıpla 4.096,10 seviyesinde fiyatlandı. Gümüş tarafında ise daha sert bir zayıflık izlendi. Spot gümüş %2,36 düşüşle 58,56 seviyesine inerken, gümüş kontratı (SIU6) %3,88 kayıpla 58,95 seviyesinde işlem gördü. Altın tarafındaki sınırlı geri çekilmeye kıyasla gümüşteki daha belirgin satış baskısı dikkat çekti. Enerji piyasasında petrol tarafında güçlü alımlar öne çıktı. WTI ham petrol %4,49 yükselişle 73,60 dolar seviyesine çıkarken, petrol kontratı (CLQ6) aynı seviyede %4,49 primle 73,60 seviyesinde fiyatlandı. Brent petrol ise %5,23 artışla 78,04 dolar seviyesine yükseldi. Doğal gaz tarafında karışık bir görünüm izlendi. ABD doğal gazı %1,10 düşüşle 3,23 seviyesine gerilerken, Avrupa TTF doğal gaz kontratı %4,78 primle 48,80 seviyesinde işlem gördü. Endüstriyel metaller tarafında karışık ancak bakır öncülüğünde zayıf bir görünüm izlendi. LME bakır %1,50 düşüşle 13.165,50 dolar seviyesine gerilerken, vadeli bakır kontratı (HGU6) %1,50 kayıpla 613,25 seviyesinde fiyatlandı. LME alüminyum %0,18 düşüşle 3.132,00 dolar seviyesine, LME nikel ise %0,06 kayıpla 16.338,00 dolar seviyesine indi. Buna karşılık demir cevheri %0,54 artışla 747,50 seviyesine yükselirken, çelik kontratı %0,16 primle 3.093,00 seviyesinde işlem gördü.
Eurotahvil Piyasaları
ABD tahvil piyasasında hafif satıcılı bir seyir izlendi. Getiriler eğri genelinde yükselirken, hareketin kısa ve orta vadeli tahvillerde sınırlı kaldığı görüldü. ABD 2 yıllık tahvil getirisi 1,5 baz puan artışla %4,199 seviyesine yükselirken, 3 yıllık getiri 1,4 baz puan artışla %4,237 seviyesinde oluştu. 5 yıllık tahvil getirisi 1,6 baz puan yükselişle %4,304 seviyesine çıkarken, 7 yıllık getiri 1,3 baz puan artarak %4,427 seviyesinde gerçekleşti. ABD 10 yıllık tahvil getirisi ise 1,0 baz puan yükselişle %4,561 seviyesine çıktı. ABD tahvil faizlerindeki sınırlı yükseliş, eğri genelinde ölçülü satış baskısına işaret etti. Gelişmiş ülke tahvil piyasalarında ise belirgin satıcılı bir görünüm izlendi. Kanada 10 yıllık tahvil getirisi 6,5 baz puan artışla %3,556 seviyesine yükselirken, İngiltere 10 yıllık tahvil getirisi 12,6 baz puan artışla %4,973 seviyesinde oluştu. Fransa 10 yıllık tahvil getirisi 13,6 baz puan yükselişle %3,924 seviyesine çıkarken, Almanya 10 yıllık tahvil getirisi 9,8 baz puan artışla %3,090 seviyesinde gerçekleşti. İtalya 10 yıllık tahvil getirisi 13,4 baz puan yükselişle %3,906 seviyesine çıkarken, İspanya 10 yıllık getirisi 11,1 baz puan artışla %3,584 seviyesinde oluştu. Portekiz 10 yıllık tahvil getirisi ise 11,1 baz puan yükselişle %3,480 seviyesinde gerçekleşti. Avrupa genelinde getiriler sert yükselirken, Fransa, İtalya ve İngiltere tahvillerindeki satış baskısı daha belirgin oldu. Gelişmekte olan ülke USD tahvil piyasalarında genele yayılan satıcılı bir görünüm izlendi. Katar 10 yıllık USD tahvil getirisi 5,2 baz puan artışla %4,742 seviyesine yükselirken, Şili 10 yıllık USD tahvil getirisi 4,0 baz puan artışla %5,178 seviyesinde oluştu. Suudi Arabistan 10 yıllık USD tahvil getirisi 9,5 baz puan yükselişle %5,226 seviyesine çıkarken, Filipinler 8,0 baz puan artışla %5,371 seviyesinde gerçekleşti. Peru 10 yıllık USD tahvil getirisi 4,6 baz puan yükselişle %5,420 seviyesine, Endonezya 7,6 baz puan artışla %5,463 seviyesine çıktı. Panama 10 yıllık USD tahvil getirisi 4,8 baz puan yükselişle %5,795 seviyesinde oluşurken, Brezilya 7,6 baz puan artışla %6,185, Meksika 4,5 baz puan artışla %6,354 ve Kolombiya 4,8 baz puan artışla %6,580 seviyesinde gerçekleşti. Türkiye 10 yıllık USD tahvil getirisi ise 8,9 baz puan artışla %7,012 seviyesine yükselirken, tahvil fiyatı 98,449 seviyesinde oluştu. Türkiye 5 yıllık CDS primi de 7,044 baz puan artışla 229,339 seviyesine çıktı.
