ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
Piyasalarda kamu harcama paketleri sonrası bir süredir iyiye giden belirsizlikler tekrar artmış durumda. Paketin savunma ve siber güvenlik gibi alanlarda net destekleyici etkileri olsa da genel ekonomiye vergi indirimlerinin etkisi tartışılıyor. Tahvil getirilerinin yukarıya gittiği ortamda piyasalar bu desteğin tüketicilerin olası bir geri çekilme ortamında ne kadar büyümeye destek olabileceğinden emin değil. Büyümeye yönelik bu soru işaretleri arasında istihdam piyasası hala bir sorun teşkil etmediğini bugün açıklanan işsizlik başvurusu rakamlarında gösterdi. İşsizlik başvuruları beklentinin altında gerçekleşirken devam eden başvurular ise beklentilerden yüksek geldi. Önceki ay rakamlarının aşağı revize edilmesi nedeniyle bu yükseliş biraz daha makul gözükse de istihdam piyasası eski ısınma temposundan uzak ancak güçlü bir görüntü çizmeyi sürdürüyor.
Avrupa endeksleri bugün düşüşler ile günü noktaladılar. Stellantis’in ABD tarifelerinin etkini hala ölçmeye devam ettiklerini ve belirsizliğini ifade ettiği günde hisse %3,8 değer kaybetti. Hermes %2,3, LVMH ise %1,7 düşüş ile günün en kötü performans gösteren şirketleri arasında yer aldılar. Bu performansta LVMH grubunun lüks tüketim tarafında Çin başta olmak üzere genel zayıflığının etkilerinin sürdüğünü beyan etmesi etkisini sürdürüyor. Diğer taraftan Gucci tedarik zinciri ve COO’su görevinden ayrıldığını belirtti ve Kering %1,3 düştü. Gucci markasının tedarik ve üretim hattının verimsizliği ve markanın düşmekte olan pazar payı, uzun süredir gündem maddelerinden bir tanesi olmakta. Siemens Energy ise günün yıldızlarından oldu, şirket Hindistan’daki stratejik ortaklıklarının genişlemesinden destek buldu ve bugün %3,1 yükseldi. Frankfurt Dax endeksi günü %0,5 düşüş ile tamamlarken Euro Stoxx 50 endeksi %0,5 değer kaybı ile günü noktaladı. Londra FTSE 100 endeksi ise %0,5 değer kaybetti.
ABD endeksleri bugün açılışa paralel kapanışlar yaptılar. Nasdaq teknoloji endeksi %0,28 prim ile pozitif ayrışırken Dow Jones ve S&P 500 endeksi neredeyse değişim göstermeden seansı noktaladılar. Coinbase %5 değer kazanarak günü noktalarken United Airlines hissedar toplantısında talep ve booking rakamlarının stabil olduğunu beyan etti. Şirket %3 değer kazandı. Cyberark tarafında bilanço açıklaması sonrası beklentilerin daha da pozitife dönmesi ve Crowdstrike için gelir beklentilerinin aşılacağı öngörüsünün yaygınlaşması, siber güvenlik sektörüne alım getirdi. Bilançosunda beklentilerin altında kalan Palo Alto günü %2,6 Crowdstrike ise %2,1 yükseldi. Enphase Energy ise %20 değer kaybetti, şirket ve solar enerji sektörü Trump hükümetinin yeni vergi tasarısında solar enerji sektörüne verilen destekleri azaltması, sektör için büyük bir darbe olmuş durumda. Nextera Energy de %7 düşüş ile S&P 500 endeksinin en kötüleri arasında yer alıyor.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Mayıs ayı ortasından itibaren devam eden Amerikan Doları üzerindeki baskı, Perşembe günü yerini alıcılara bıraktı. Dolar Endeksi 99,50 seviyesinden gelen alıcılarla yükselse de 100,00 üzerinde kalıcı olamadığı görüldü. Buna rağmen G10 para birimlerinde GBP haricinde ekside seyir öne çıktı. EURUSD paritesi 1,1330 seviyelerinden güne başlamasının ardından 1,1280 seviyelerine gerilerken 1,1140 seviyesindeki 50 günlük hareketli ortalaması destek olarak öne çıkmakta. G10 para birimlerinin tek değer kazananı olan GBP ise yatay pozitif seyir izledi ve 1,3425 etrafında işlem gördü. Yine de güçlü duruşunu korumaya devam ederken 2022 başından itibaren en yüksek seviyelerindeydi. Gelişmekte olan ülke para birimlerinde karışık seyir olurken, değerli metallerin genelinde de USD güçlenmesinin etkisiyle satıcılar öne çıktı. Ons altın gün içerisinde 3345 seviyesine yükselmesinin ardından ABD işlemlerinin hız kazanması ile 3290 seviyelerine geriledi. 3287 seviyesinde bulunan 20 günlük hareketli ortalaması altından alımların hız kazandığı görülmekte. Emtiaların genelinde satış baskısı görülen bir gün olduğu gibi WTI ve brent petrolde de satıcılar öne çıktı ve ABD kapanışına gelindiğinde %1 ekside işlem görmekteydiler.
Eurotahvil Piyasaları
Asya tarafında, Japonya önderliğinde tahvil getirilerindeki yükseliş devam ederken özellikle uzun vadeli getirilerde hızlı hareket dikkat çekiyor. Japonya 30 yıllık tahvil getirileri 1999 yılından bu zamana en yüksek seviyesine ulaşırken ABD tarafında bir miktar alım görüldü. ABD getiri eğrisinde 3-6 baz puan aralığında aşağı hareket dikkat çekti ve 10 yıllık tahvil getirileri 4,55 seviyelerinden seansı sonlandırdı. Avrupa tarafında karışık seyir olurken İngiltere ve Almanya tahvillerinde çok hafif de olsa alıcılar izlendi. Gelişmekte olan ülkelerin genelinde satış baskısı öne çıktı, Türkiye kıymetlerinde de benzer seyir oldu. Hazine getiri eğrisinde 2-5 baz puan aralığında yukarı hareket olurken özellikle 2030-2033 arası vadelerde Çarşamba günü sonuçlanan 2032 vadeli Hazine ihalesinin de etkisi görüldü. 2 milyar USD ihraç büyüklüğüne sahip olan kıymet 98,924 fiyat ile ihraç edilmişti. 5 yıllık ülke risk priminde ise haftanın aşağı hareketle geçmesinin ardından bugün yaklaşık 3 baz puanlık artış görülse de 300 seviyesinin hemen altında kalmaya devam etti.
