ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
Küresel piyasalar, Alphabet’in yapay zeka alanındaki güçlü talebi yansıtan sonuçlarının teknoloji hisselerine getirdiği alımlarla yön bulurken, ABD’de açıklanan ve beklentilerden güçlü gelen istihdam verileri faiz indirimi beklentilerini öteleyerek tahvil faizlerini yukarı taşıdı ve piyasalarda karışık bir seyre neden oldu. ABD’de haftalık işsizlik başvurularının son altı haftadır düşüş göstermesi, iş gücü piyasasında henüz belirgin bir zayıflama işareti olmadığını göstererek, gelecek hafta toplanacak olan Federal Rezerv’in faiz kararı üzerindeki etkisini artırdı.
ABD endekslerinde gün sonunda ayrışma gözlendi. S&P 500 endeksi günü %0.07’lik sınırlı bir artışla tamamlarken, teknoloji odaklı Nasdaq endeksi %0.18 artışla yükseldi. S&P 500 endeksinde enerji %0.72 ve bilgi teknolojileri %0.67 artışla en iyi performansı sergileyen sektörler olurken, takdirsel tüketim %1.23 ve hammadde %0.75 düşüşle en zayıf halkalar oldu. Diğer yandan, Dow Jones Sanayi Endeksi günü %0.70’lik bir düşüşle günü tamamladı. Dow Jones endeksinde enerji %1.76 ve temel tüketim %0.43 artışla en güçlü sektörler olurken, sağlık %1.64 ve sanayi %1.62 düşüşle endeksi aşağı çeken ana sektörler olarak öne çıktı.
Kurumsal tarafta, Alphabet’in beklentileri aşan bilançosu ve yapay zeka bulut ürünlerine yönelik artan talep, şirketin hisselerini %1.02 yukarı taşıdı. Bu olumlu hava, Nvidia gibi diğer teknoloji devlerine de yansıdı. Buna karşın, IBM, beklentileri aşan bilanço açıklamasına rağmen yazılım segmentindeki zayıf satışlar nedeniyle %7.62 değer kaybetti. Tesla, gelirlerindeki düşüş ve CEO Elon Musk’un zorlu bir döneme girildiği yönündeki uyarılarının ardından %8.2 oranında sert bir düşüş yaşadı. Sağlık sektöründe UnitedHealth, Adalet Bakanlığı tarafından Medicare uygulamaları hakkında bir soruşturma yürütüldüğünü doğrulamasıyla %4.76 geriledi. Sanayi devi Dow Inc., temettüsünü yarıya indirmesi ve beklentilerden daha zayıf bir zarar açıklaması sonrası %17.45 oranında düştü. Havayolu şirketlerinden American Airlines ve Southwest, zayıf talep ve ekonomik belirsizlikler nedeniyle yıllık beklentilerini düşürmelerinin ardından sırasıyla %9 ve %11 oranında değer kaybetti. Öte yandan, T-Mobile, güçlü abone kazanımları sayesinde %5.8 primlenirken, kurumsal yazılım şirketi ServiceNow yapay zeka ürünlerine yönelik güçlü taleple %3.7 yükseldi.
Avrupa borsaları günü karışık bir seyirle tamamladı. Almanya’da DAX endeksi %0.23 artışla 24,295.93 puana, İngiltere’de FTSE 100 endeksi ise %0.85 artışla 9,138.37 puana yükseldi. DAX endeksinde iletişim hizmetleri %5.05 ve sağlık %1.58 ile en çok kazandıran sektörler olurken, bilgi teknolojileri %1.62 ve altyapı %0.93 düşüşle en zayıf performansı sergiledi. FTSE 100 endeksinde ise iletişim hizmetleri %3.99 ve temel tüketim %1.90 artışla en iyi performansı gösterirken, altyapı %0.91 ve hammadde %0.62 düşüşle en çok değer kaybeden sektörler oldular. Fransa’da CAC 40 endeksi ise %0.41’lik bir düşüşle 7,818.28 puandan kapandı.
Piyasaların odağında gelecek hafta yapılacak olan Fed toplantısı ve 1 Ağustos’taki gümrük vergisi tarifelerinin son tarihi bulunuyor.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
ABD’de açıklanan haftalık işsizlik başvuruları, 217.000 kişi ile beklentilerin altında gerçekleşerek iş gücü piyasasında dirençli görünümün sürdüğüne işaret etti. Bu güçlü istihdam verisi, Fed’in sıkı para politikası duruşunu destekler nitelikte algılandı ve doların küresel çapta değer kazanmasına neden oldu. Dolar endeksi, veri sonrasında 97,50 seviyesine kadar yükseldi. Buna ek olarak, PMI verileri de ABD ekonomisinde aktivitenin halen canlı olduğunu gösterdi. Hizmet PMI verisi 55,2 ile beklentinin üzerinde gelirken, imalat PMI ise 49,5 ile daralma bölgesinde kalmakla birlikte beklentiden daha kötü geldi.
Doların güçlenmesiyle birlikte G10 para birimlerinin tamamı dolar karşısında değer kaybetti: Avustralya Doları %-0,05, Yeni Zelanda Doları %-0,08, İsviçre Frangı %-0,26, Danimarka Kronu %-0,08, İsveç Kronu %-0,18, Norveç Kronu %-0,13, Kanada Doları %-0,30, İngiliz Sterlini %-0,49, Euro %-0,06 ve Japon Yeni %-0,21 ile işlem gördü.
EUR/USD paritesi %0,06 düşüşle 1,1767 seviyesine kadar geriledi. GBP/USD ise %0,30 düşüşle toparlanarak 1,3519 seviyesine geldi. Altın fiyatları, güçlü dolar ve faiz beklentileri nedeniyle baskı altında kaldı. Ons altın, %0,53 düşüşle 3.369 USD seviyesinde işlem görüyor. Gümüş ise %0,72 düşüşle 38,97 USD seviyesinde hareket ediyor.
WTI petrol, %1,23 yükselişle 66,05 USD, Brent petrol ise %0,68 artışla 69,19 USD seviyelerinde işlem görüyor.
Eurotahvil Piyasaları
ABD tahvil piyasasında, gelen olumlu gümrük tarife haberleriyle getirilerde yükseliş görüldü. Gün içinde ABD Hazine 10 yıllık tahvil getirisi %4,45 seviyelerine kadar yükseldi. Verilerin ardından %4,40’a kadar geri çekildi. ABD Hazine 2 yıllık tahvil getirisi ise 3,2 puanlık artışla %3,91 seviyesinde hareket ediyor.
Avrupa tarafında tahvil piyasaları, ABD ile paralel getiri artışlarıyla devam ediyor. Gün içerisinde ECB’nin beklenti dahilinde faizi sabit bırakma kararı sonrasında da getiri artışı sürdü. Almanya Hazine 10 yıllık tahvil getirisi 6,3 baz puan düşüşle %2,70, 2 yıllık tahvil getirisi ise 8,8 puan artışla %1,93 seviyesinde işlem görüyor.
Gelişmekte olan piyasalarda ise tahvil getirileri genel olarak yatay-aşağı yönlü bir seyir izliyor. Küresel belirsizliklerin artması ve güçlü dolar teması, bu piyasalarda temkinli fiyatlamalara neden oluyor.
Türkiye tarafında da diğer gelişmekte olan ülkelere kıyasla pozitif ayrışma görüldü. Faiz indirimi beklentisiyle gün içinde getiri eğrisinde aşağı yönlü hareket gözlendi. Beklentiye yakın gelen 300 baz puanlık faiz indirimi sonrasında getirilerde sınırlı bir yukarı hareket yaşandı. Hazine getiri eğrisinde 1–4 puanlık düşüş gözlemlendi. CDS ise 279 seviyesinde günü tamamladı.
