ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
Küresel hisse senedi piyasaları bugün ABD-İran arasında savaşı sona erdirecek bir anlaşmanın yakın olduğu haberleriyle güçlü bir ralli gerçekleştirdi. S&P 500 ve Nasdaq endeksleri yeni rekor seviyelere ulaştı. Axios’un ABD ve İran’ın savaşı sona erdirmek için bir sayfalık bir mutabakat muhtırasına yaklaştığını bildirmesinin ardından, Başkan Donald Trump “büyük ilerleme” kaydedildiğini doğruladı. Bu gelişme petrol fiyatlarında keskin düşüşe yol açarken, enflasyon beklentilerinin gevşemesiyle küresel tahvil piyasalarında da ralli görüldü. Fed cephesinde, St. Louis Fed Başkanı Alberto Musalem, ikili görev risklerinin enflasyon tarafına kaydığını ve enflasyonun %2 hedefinin anlamlı şekilde üzerinde seyrettiğini belirtti. Chicago Fed Başkanı Austan Goolsbee ise artan verimlilik büyümesine yanıt olarak faiz oranlarını refleksif bir şekilde düşürmeye karşı uyardı ve bunun bazen enflasyonu artırabileceğini vurguladı. Piyasalar, Fed’in mevcut politika duruşunu bir süre daha koruyabileceği senaryolarını fiyatlamaya devam ediyor.
ABD hisse senedi piyasaları geniş tabanlı bir yükseliş sergiledi. S&P 500 endeksi %1.46 artışla kapandı ve gün içinde yeni bir rekor seviyeye ulaştı. Nasdaq %2.03 yükselişle , Dow Jones %1.24 artışla kapattı. Korku endeksi VIX %0.92 düşüşle 17.22 seviyesine geriledi ve piyasalardaki risk iştahının arttığına işaret etti. Sektörel bazda, S&P 500’ün 11 sektöründen 8’i pozitif bölgede kapandı. Sanayi %2.60, IT %2.56 ve iletişim %2.05 yükselişle tamamlarken enerji %4.07, altyapı %1.45 düşüşler günü tamamladı.
Kurumsal gelişmelerde Advanced Micro Devices %18.64 yükseldi; çip üreticisinin ilk çeyrek kârı ve geliri analist beklentilerini aşarken, kritik veri merkezi segmentindeki satışlar yıllık bazda %57 arttı. AMD ayrıca mevcut çeyrek için mükemmel bir rehberlik sundu; yapay zeka patlaması çiplerine olan talebi artırmaya devam ediyor. Corning ile Nvidia, ABD’de fiber ve optik bağlantı üretimini önemli ölçüde genişletmek için ortaklık kurduklarını açıkladı. Anlaşma kapsamında Nvidia, Corning hisselerinden 180 dolardan 15 milyon adede kadar satın alma hakkı veren bir warrant aldı; ayrıca 0.0001 dolardan 3 milyon adede kadar hisse alım hakkı veren bir prefunded warrant da verildi. Super Micro Computer %24 yükseldi; AI sunucu üreticisi mali üçüncü çeyrek kazançlarında Wall Street beklentilerini aştı.
Avrupa hisse senedi piyasaları, ABD-İran barış anlaşması umutlarının yükselmesiyle neredeyse bir ayın en güçlü günlük performansını sergiledi. Stoxx Europe 600 endeksi %2.22 artışla 623.25 seviyesinde kapandı ve bu hareket 8 Nisan’dan bu yana en büyük günlük yükseliş oldu. Almanya’nın DAX endeksi %2.12 yükselirken, Fransa’nın CAC 40 endeksi %2.94 artışla Avrupa endeksleri arasında en keskin yükselişi kaydetti. Londra’nın FTSE 100 endeksi %2.15, İtalya’nın FTSE MIB ise %1.8 yükseldi. Sektörel bazda, bankacılık hisseleri piyasayı yukarı çekerken, 20 sektörden 19’u kazanç kaydetti. Stoxx 600’deki 600 hisseden 509’u yükselirken 87’si düştü. Seyahat hisseleri, jet yakıtı arzındaki sıkışıklıktan bir rahatlama umuduyla en iyi performans gösteren sektörler arasında yer aldı. Air France-KLM %9.6 ve Ryanair güçlü yükselişler kaydetti. Enerji hisseleri, Brent petrolünün kısa süreliğine 100 doların altına düşmesiyle düşüş gösteren tek sektör oldu.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Enerji piyasaları, ABD-İran barış anlaşması umutlarının yükselmesiyle dramatik bir satış dalgası yaşadı. Brent ham petrol %7.83 düşüşle varil başına 101.27 dolara geriledi ve bu, 17 Nisan’dan bu yana en büyük günlük düşüş oldu. WTI ham petrol ise %6.95 düşüşle 95.16 dolara indi. Her iki kıyaslama da iki ardışık seanstır düşüş kaydediyor ve son iki seansta Brent %11.51 değer kaybetti. Petrol fiyatlarındaki bu keskin düşüş, Hürmüz Boğazı’nın kademeli olarak yeniden açılması ve Amerikan limanlarındaki ablukasının kaldırılması beklentileriyle şekillendi.
Ancak yüksek enerji fiyatlarının talep üzerindeki etkisi endişe verici sinyaller vermeye başladı. ABD’de galon başına 4.50 doların üzerindeki benzin fiyatları ve küresel kıyaslamalardaki keskin tırmanış, talebin esnekliğinin ilk işaretlerinin ortaya çıkmasına neden oldu. Düşük gelirli haneler tüketimi azaltırken, yüksek gelirliler darbeyi absorbe ediyor ve bu durum ileriye dönük bir talep şokuna işaret ediyor.
Değerli metaller piyasalarında ise güçlü bir toparlanma yaşandı. Altın, ABD-İran anlaşması umutlarının petrol fiyatlarını düşürmesi ve enflasyon beklentilerini gevşetmesiyle %3.08 artışla ons başına 4,709 dolara yükseldi. Gümüş %6.02 sıçrayarak 78.01 dolara ulaştı. Düşen enerji fiyatları tahvil getirilerini aşağı çekerken, dolar savaş öncesi seviyelerde işlem gördü ve bu durum faiz getirmeyen ve dolar cinsinden fiyatlanan altın için olumlu bir ortam yarattı. Comex altın vadeli işlemleri %2.94 artışla 4,703 dolarda işlem gördü. ve bu, 1 Nisan’dan bu yana en büyük günlük kazanç oldu.
Sanayi metalleri de ralliye katıldı. Bakır %1.96 yükselirken, Comex bakır vadeli işlemleri %3.10 artışla pound başına 6.17 dolarda kapandı ve tarihteki ikinci en yüksek kapanış seviyesini kaydetti. Bu hareket, 8 Nisan’dan bu yana en büyük günlük dolar ve yüzde kazancı oldu.
Eurotahvil Piyasaları
Küresel tahvil piyasaları, ABD-İran barış anlaşması olasılığının enerji fiyatlarını düşürmesi ve enflasyon beklentilerini gevşetmesiyle geniş tabanlı bir ralli gerçekleştirdi. Getiriler Almanya ve İngiltere’den ABD’ye kadar düştü. İngiltere gilt tahvilleri, uzun vadeli tahvil getirilerinin 1998’den bu yana en yüksek seviyelerinden geri çekilmesiyle ralliye öncülük etti.
ABD Hazine tahvilleri, gün içinde İran savaşının sona erebileceği haberlerinin ardından diz çökme reaksiyonuyla 5-8 baz plik düşüş kaydetti, ancak traderlar daha fazla teyit bekledikçe ve çelişkili manşetler dolaştıkça bu kazançlar kısmen geri alındı. Tahviller daha sonra Hazine’nin borçlanma stratejisinde değişiklik yapmayacağını açıklamasıyla desteklendi.
