ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
ABD endeksleri, beklentinin üzerinde gelen PPI verilerinin ardından, ekonominin bazı alanları durgunluk belirtileri gösterse bile Federal Rezerv’in faiz oranlarını düşürmek için acele etmeyeceği görüşünün güçlenmesinin ardından düşüş yaşadı.
Perakende satış verileri %0.8 beklentisinin altında %0.6 gelirken ÜFE %0.3 beklentisinin oldukça üzerinde %0.6 olarak açıklandı. Detaylara baktığımızda yiyecek ve enerji hariç ÜFE %0.2 beklentisinin üzerinde %0.3 ve yıllıkta %1.9 beklentisinin üzerinde %2 olarak açıklandı. Haftalık işsizlik başvuruları ise 218 bin beklentisine karşın 209 bin olarak gerçekleşti.
Veriler Fed’in enflasyon hedefine ulaşmakta karşılaştığı zorlukların altını çizerken Hazine tahvillerinin getirileri yükseldi. Tüketici fiyatları verisinin ardından üretici fiyat endeksi de maliyet baskılarının arttığına işaret etti. Diğer yandan bazı Fed başkanları ertelenmiş bir talep olduğunu ve faiz indirimlerinin başlaması durumunda bu talebin devreye gireceğini ve bunu bilen şirketlerin de fiyatları yükselteceğini düşünüyor. Bu açıdan perakende satışların kuvveti önemli bir gösterge olarak takip edilmelidir.
ABD endeksleri seansı değer kaybederek sonlandırdılar. Dow Jones %0.35, s&P500 %0.29 ve Nasdaq %0.30 oranında düşüş yaşadı. Dow Jones endeksinde sadece enerji ve IT sırasıyla %1.18 ve %0.56 oranında değerlenerek günü pozitif sonlandırırken hammadde %1.12, sağlık %0.67 ve finans %0.78 oranında değer kaybederek en kötü performansı sergileyen sektörler oldular. S&P500 endeksinde ise enerji %1.1 ve iletişim servisleri %0.55 oranında değerlenerek en çok primlenen sektörler olurken gayrimenkul %1.61, altyapı %0.81 ve temel tüketim %0.78 oranında düşüş yaşayarak en çok değer kaybeden sektörler oldular.
Kurumsal gelişmelere baktığımızda Lennar’ın mali ilk çeyrek kazançları, yeni ev siparişlerinin %28 artışla 18.176’ya yükselmesiyle analistlerin beklentilerini aştı. İkinci çeyrekte 20.900 ila 21.300 arasında yeni sipariş ve 19.500’e kadar konut teslimatı beklediğini belirten konut üreticisi, bu dönemde teslimatların %23 artışla 16.798’e yükseldiğini açıkladı. Şirket 2. Çeyrek için brüt kar marjı beklentileri tahminlerin altında kalmasının ardından %7,64 oranında geriledi. The Wall Street Journal’ın konuyla ilgili bilgi sahibi kişilere dayandırdığı haberine göre Fisker, olası bir iflas başvurusuna yardımcı olmak üzere yeniden yapılandırma danışmanları tuttu. Elektrikli araç start-up’ı Şubat ayının sonunda işine devam edebileceğine dair “önemli şüpheler” olduğunu söyledi. Fisker hisseleri %51.94 oranında değer kaybetti. Çelik şirketi United States Steel’in hisseleri Financial Times’ın, Başkan Joe Biden’ın önümüzdeki birkaç hafta içinde U.S. Steel’in Japon Nippon tarafından devralınmasına ilişkin endişelerini dile getireceğini belirten haberinin ardından hisse senedi %6.36 düştü. Eli Lilly kilo verme ilaçlarını doğrudan hastalara satma konusundaki yeni işini genişletmek için Amazon.com ile işbirliği yapıyor. Eli Lilly %0.38 değerlenirken Amazon yatay pozitif şekilde seansı sonlandırdı. Adidas, Kuzey Amerika’daki yüksek satılmamış spor ayakkabı ve giysi stoklarını eritmeye çalışırken, bu yıl için düşük kazanç tahminine bağlı kalarak, beklentilerin altında kaldı. Dollar Tree, indirim perakendecisi bir dizi dava ve diğer sıkıntılar ile mücadele ederken karlılığı artırmak amacıyla yaklaşık 1.000 mağazayı kapatmayı planladığını açıklamasının ardından %2.48 düşüş yaşadı..
Avrupa endekslerinde satıcılı seyir hakimdi. Euro Stoxx 50 %0.15, FTSE100 %0.37 ve DAX %0.11 oranında düşüş yaşadı. FTSE100 endeksinde enerji %0.62, iletişim servisleri %0.16 ve altyapı %0.09 oranında değerlenerek günü pozitif sonlandıran sektörler olurken gayrimenkul %2.62, hammadde %1.34 ve finans %0.63 oranında düşüş yaşayarak en kötü performansı sergileyen sektörler oldular. Dax endeksine baktığımızda sanayi %0.67 ve finans %0.1 oranında değerlenerek en iyi performansı sergileyen sektörler olurken gayrimenkul %1.43, temel tüketim %1.25 ve hammadde %0.97 oranında değer kaybederek en çok düşüş yaşayan sektörler oldular.
Yarın piyasalar İngiltere Merkez Bankası enflasyon anketini, ABD sanayi üretimi, Michigan Üniversitesi tüketici duyarlılığı ve Empire Manufacturing verilerini takip edecekler.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
ABD’de üretici enflasyonunun beklentinin üzerinde artış göstermesiyle birlikte Dolar endeksinin yönünü yukarı çevirdiği izlendi. Güne 102,75 civarında başlayan endeks veri sonrası 103,39’a kadar yükseldi. Kapanış seviyesi de günün zirvelerine yakın oldu. Endeksin 50, 100 ve 200 günlük ortalamalarının bulunduğu 103,60 civarı önemli bir bölge olarak öne çıkıyor. Dolardaki harekete paralel olarak EUR/USD paritesinin son günlerde test ettiği 1,10 bölgesinden satış baskısı gördüğü takip edildi. 
Parite günü 1,0890 seviyelerinde sonlandırdı. GBP/USD paritesinde ise ABD verisi sonrası 1,28’den 1,2731’e kadar gerileme görüldü. G10 para birimleri arasında Dolar karşısında en az değer kaybeden para birimi Japon yeni oldu. USD/JPY paritesi 50 günlük ortalamasının bulunduğu 148,30 seviyelerinde günü sonlandırdı. Kuvvetli dolar altın ve gümüş fiyatlarını da baskıladı. Hem altın hem gümüşte %0,5 civarı değer kayıpları sonucu sırasıyla $2163 ve $24,85 seviyelerinde kapanış gerçekleşti. Enerji grubu ürünleri diğer emtia gruplarından pozitif ayrışarak günü artıda tamamlamayı başardı. Uluslararası Enerji Ajansı’nın 2024 için petrolde arz açığına işaret ettiği raporu gündemde ön sırada yer aldı. WTI petrol %1,8 primle $81,15 ve Brent petrol %1,4 değer kazancıyla $85,20 seviyelerinde günü sonlandırdı. Doğalgaz vadelilerinde ise %5’in üzerinde prim dikkat çekti.
Eurotahvil Piyasaları
ABD’de bugün açıklanan üretici fiyat endeksi ve haftalık işsizlik maaşı başvuruları, enflasyonun seyri ve iş gücü piyasasında hala FED’in beklediği tabloya tam olarak gelinmediğini işaret etti ve son günlerde tahvil piyasasında izlenen satışların dozunu arttırmış oldu. Veriler öncesi %4,20’nin altında fiyatlanan ABD 10 yıllık tahvil getirisi gün sonunda 10 baz puan genişleyerek %4,29 seviyelerinde fiyatlandı. 2 yıllıkta ise
5,5 baz puan artışla 4,69 seviyesinden işlemler geçti. Avrupa tahvil piyasasında da satıcılı seyir hakim oldu. 10 yıllık kıymetlerde İngiltere, Fransa ve Almanya’da 6-7 baz puan genişlemeler görüldü. Gelişmekte olan ülke eurotahvillerinde de ağırlıklı olarak değer kaybı ile kapanışlar gerçekleşti. Türkiye 10 yıllık eurobondun getirisinde 9 baz puanlık yükseliş ile %7,56 seviyesi görüldü. Türkiye 5 yıllık CDS priminde ise yaklaşık 5 baz puanlık geri çekilme ile 309 seviyelerinde fiyatlamalar takip edildi.
