ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
ABD hisse senedi endeksleri, haftanın son işlem gününde FED Başkanı Jerome Powell’ın Jackson Hole toplantısında yaptığı açıklamaların ardından volatil bir seans sonunda kayıpları geri bırakarak pozitif bir gün kapanışına imza attı. Powell, toplantıdaki konuşmasında şahin bir ton kullanarak, enflasyonun son aylarda düşüş göstermesine rağmen kabul edilebilir seviyeye ulaşmadığını ve %2 hedefine ulaşmak için ne gerekiyorsa yapmaya hazır olduklarını belirtti. Powell reel faiz oranlarının pozitif olmasından ve politika faizinin tahmin edilen seviyenin üzerinde olduğu vurgusunu yaptı. Açıklamaların ardından 20 Eylül FOMC toplantısı faiz beklentilerinde 25 baz puanlık faiz artırım ihtimali %19 seviyesinden, %19.50 seviyesine yükseldi.
Powell’ın konuşmasının arından tahvil piyasasındaki satıcılı seyrin etkisiyle, seansa sert satışlarla başlayan hisse senedi endeksleri Nasdaq öncülüğünde güçlü tepki alımlarıyla günü pozitif sonlandırmayı başardı. Nasdaq %0.94, S&P500 %0.67, Dow Jones %0.73 primle günü sonlandırdı. 4405 puanla günü sonlandıran S&P500 Endeksi’nde 11 sektörün tamamı değer kazandı. Takdirsel tüketim %1.10, enerji %1.08, endüstriyeller %0.86 primlerle günün en iyi performanslarını sergileyen sektörleri oldular.
Takdirsel tüketim sektöründe otomotiv sektöründeki performans dikkat çekiciydi. Tesla %3.26, Ford Motors %1.36 değer kazanımlarıyla seansı noktaladı. Enerji şirketlerinin başarılı performans gösterdiği seansta Devon Energy %3.26, Valero Energy %2.83, Exxon Mobil %1.81 değer kazandı. Analist beklentilerinin oldukça üzerinde açıkladığı bilançonun ardından Nvidia’da ise satış baskısı devam etti. Şirket, seansı %2.54 değer kaybıyla tamamlarken, AMD %0.33, Intel %1.93 değer kazandı. Mega-cap teknoloji şirketlerinde Apple %1.17, Microsoft %0.85 değer kazandı, Meta %0.50 oranında değer kaybı yaşadı.
Dow Jones Endeksi’nde endüstriyeller %1.42, teknoloji sektörü %1.30, ham madde %0.82 oranında primlendiler. Endekste tüm sektörler günü primle sonlandırdı. Boeing %2.81, Salesforce %2.03, Visa %1.29 oranında primlenmelerle günün en başarılı şirketleri olarak öne çıktı. Walgreens Boots Alliance, Travelers Cos, JPMorgan yatay negatif kapanışlarla günü tamamladılar.
Avrupa Endeksleri haftanın son işlem gününü yatay pozitif sonlandırdı. Euro Stoxx50 %0.10, FTSE100 %0.07, CAC40 %0.21, Dax Endeksi %0.07 değer kazandılar.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Jackson Hole konferansında konuşan Powell, ilave faiz artışına karar verirken oldukça dikkatli olacaklarını söylerken, gerektiğinde yeniden faiz artırmaya hazır olduklarını vurguladı. Mevcut sıkı para politikasının ise uzun süre devam edeceğini yineledi. Diğer taraftan ABD Michigan üniversitesi tüketici güveni endeksi 71.2 olan piyasa beklentisinin altında 69.5 olarak açıklandı. Enflasyon beklentileri ise hem kısa vadede hem uzun vadede beklenti üzeri açıklandı. Bu koşullar altında DXY, gün içerisinde 104.44 seviyesine kadar yükselse de, sonrasında kazançlarının bir kısmını geri vererek günü 0.14% primle 104.12 seviyesinde tamamladı. Aynı konferansta konuşan Lagarde ise Avrupa Merkez Bankasının, enflasyonla mücadele amacıyla, politika faizini gereken seviyeye yükselteceğini vurguladı. Diğer AMB yetkililerinden de benzer açıklamalar geldi. Günün önemli bir kısmında satıcılı işlem gören EUR, kayıplarının bir kısmını telafi etti ve 0.09% kayıpla1.0809 seviyesinde işlem gördü. Yükselen petrol fiyatları nedeniyle USDNOK paritesi G10 para birimlerinden pozitif ayrıştı. USDNOK, 0.37% gerileme ile 10.67 seviyesinde işlem gördü. Diğer taraftan USDJPY ise 0.34% artışla 146.34 seviyesine yükseldi ve G10 para birimleri içerisinde en çok değer kaybeden para birimlerinden birisi oldu. Diğer G10 para birimlerinde ise AUDUSD 0.6417 seviyesinde yatay bir kapanış gerçekleştirirken GBPUSD paritesi 0.07% değer kaybederek 1.2593 seviyesine geriledi. Gelişen ülke para birimlerinde ise karışık bir görünüm hâkimdi, fakat USDZAR paritesi 1% gerileyerek, dolar karşısında en çok değer kazanan para birimi oldu.
ABD seansına kadar yatay bir görünüm sergileyen ons altın, ABD’den gelen ekonomik verilerin ardından 1903 seviyesine kadar geri çekildi. Daha sonrasında kayıplarının bir kısmını geri aldı ve 0.16% kayıpla 1913 seviyesinde işlem gördü. Gümüş de ons altınla paralel bir seyir izledi, fakat daha sonra pozitif ayrışarak 0.50% primle 24.24 seviyesinde işlem gördü. Petrol fiyatları, her ne kadar bugün primlense de, geçen haftanın ardından bu haftayı da değer kaybıyla sonlandırdı. WTI 1.23% primle 80.02 seviyesine yükselirken Brent petrol 1.63% primle 84.72 seviyesine yükselmiş durumda.
Eurotahvil Piyasaları
Fed başkanı Powell’ın gerekirse ilave faiz artışlarına hazırız açıklaması kısa vadeli ABD tahvillerinin getirilerinde yükselişe neden oldu. 2 yıl vadeli ABD tahvilinin getirisi 4.6 baz puan artışla 5.06% seviyesine yükselirken 10 yıl vadeli tahvilin getirisi 4.23% seviyesinde aynı kaldı. Birleşik Krallık ve Euro bölgesi tahvillerinde ise satış baskısı tüm vadelere yayıldı.10 yıl vadeli Birleşik Krallık tahvilinin getirisi 1.7 baz puan artışla 4.43%, Almanya tahvilinin getirisi 5 baz puan artışla 2.55% ve İtalya tahvilinin getirisi 7 baz puan artışla 4.23% seviyesinde günü tamamladı. 10 yıl vadeli Japonya tahvilinin getirisi de 1 baz puan artışla 0.65% seviyesine yükseldi.
Gelişen ülke eurotahvillerinde karışık bir seyir gözlemlendi. Türkiye hazine eurotahvillerinin getirileri ise verim eğrisi boyunca yarım baz puan ile 2.5 baz puan arasında değişti. 2 yıllık hazine eurotahvilinin getirisi 6.76%, 5 yıllık getirisi 8.17% ve 10 yıllık getirisi 8.14% seviyesinde haftayı tamamladı. 5 yıllık ülke risk primi ise 5 baz puan artışla 399 seviyesine yükseldi.
