Uluslararası Piyasalar Kapanış Raporu – 01.09.2023

ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları

Haftanın merakla beklenen verisi olan Tarım Dışı İstihdam rakamları, bugün Türkiye saati ile 15:30’da açıklandı. Hafta boyunca açık iş ilanları sayısında yaşanan düşüşler ile istihdam piyasasında soğuma beklentileri öne çıkarken, ücretlerin seyri de enflasyon açısından piyasanın ve Fed’in gündeminde yer aldı. Manşet rakamda 170 bin beklentilerinin üzerinde 187 bin istihdam yaratılırken önceki ay rakamı 187 bin seviyesinden 157 bin seviyesine revise edildi. Saatlik ücretler aylık olarak %0,3 artması beklenirken %0,2 artış kaydetti, yıllık artış ise beklentilere parallel %4,3 olarak gerçekleşti, ortalama çalışma saatleri ise 34,4 olarak gerçekleşti ve beklenti 34,3 seviyesini aştı. Veri, Fed’in hedeflediği soft landing senaryosuna paralellik gösterirken, işsizlik oranında yaşanan %3,8 seviyelerine yükseliş, açık iş pozisyonlarının aşağı trendi ile beraber yükselen çalışan arzını gösteriyor ve ücretler üzerinde aşağı yönlü bir etki yaratma potansiyeline sahip, neticesinde tahvil getirilerinde ilk tepki olarak sert geri çekilmeler izlendi. Veri sonrasında Clevland Fed başkanı Loretta Master tarafından gelen enflasyonun yüksek olduğu söylemleri ve beklentilerden güçlü gelen ISM üretim anketi sonrasında tahvil faizleri tekrar yükselişe geçti ve günü yükseliş ile kapattı

Avrupa hisse senetleri günü büyük ölçüde negatif kapattı. Otomotiv şirketleri en çok değer kaybeden şirketler arasında yer aldı. Çin’den gelen elektrikli araç satış verilerinde Nio, Li, Xpeng şirketlerinin toplam satışının rekor kırması ile beraber Çin’e duyarlılığı bulunan Avrupalı otomotiv devleri sert satıldı. Volkswagen %4,1 değer kaybederken BMW %3, Renault %6 düşüş yaşadı. Değer kazanan şirketler arasında ise ASML ve Bayer %0,6 prim ile yer aldı. UBS yayınladığı raporda Renault ve Volkswagen hisseleri için tavisyesini Sat olarak güncelledi. Euro Stoxx endeksinde enerji şirketleri ise başı çeken oyuncular oldular, enerji fiyatlarındaki artış ile Eni ve Total Energies %1,7 ve %1,4 prim yapmayı başardı. Dax endeksi günü %0,6 düşüş ile kapatırken JP Morgan tarafından hedef fiyatı 140 EUR olarak güncellenen ve ağırlık artırma notuna yükseltilen Beiersdorf, endeksin zirvesinde yer aldı ve %1,2 değer kazandı. Euro Stoxx 50 endeki günü %0,34 düşüş ile kapatırken Londra FTSE 100 endeksi %0,34 yükseldi

ABD tarafında açılışa yakın bir kapanış gerçekleşti. Enerji hisselerinin başı çektiği seansta temel tüketim en çok değer kaybeden sektör oldu. Tesla’nın Mode 3 fiyatlarının düşürülmesi ile sert değer kaybetti ve %5,06 düşüş yaşadı. Disney ve Charter Spectrum arasındaki anlaşmazlıklar yönünde düşen haberler sonrasında ise Warner Bros %12 değer kaybetti ve S&P 500 endeksinin en çok değer kaybeden şirketi oldu. Paramount Global %9,5 düşüş yaşadı. Broadcom dün gelen bilançosunun ardından bugün %5,4 düşüş yaşadı. Pozitif tarafta ise Intel CEO’sunun önümüzdeki çeyrek için umutlu olduğunu açıklaması ile şirket %4,1 değer kazandı. AMD %3,5 değer kazanan bir diğer çip şirketi oldu. S&P 500 endeksi günü %0,18 değer kazancı ile bitirirken Nasdaq %0,02 düşüş yaşadı, Dow Jones ise %0,33 yükseldi

Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)

Hafta başında ABD’de açıklanan veriler sonrası pozitif havanın bozulduğu ve satıcılı işlem gören USD, bugün açıklanan veriler sonrası keskin dönüş yaşadı. İstihdam verisi öncesi 103.600 bandında bulunan USD endeksi, işsizlik oranında yükseliş ve ücretlerde beklenti altı artış olması sonrası azalan faiz artış beklentileri ile satış görerek 103.250 bölgesine geriledi. Gün içi dip seviyelerden gelen alımlar ve ISM imalat verisinde istihdam ile fiyatlarda beklenti üzeri artışın olması USD’ye talep yaratarak 104.250 seviyesine yükselişe etki etti. Son birkaç seansta 1.0770-0780 bölgesini test edip yönünü yukarı çeviren ve hafta ortasında 1.0950 seviyesine yükselen EUR/USD, bugün ISM verisi sonrası artan USD alımlarının ardından tekrar aynı seviyeleri test etti.

Son iki haftayı kademeli alım görerek geçiren spot altın ABD verileri sonrası $1,950 seviyesinin üzerine yükseldi. ABD tahvil getirilerinde düşüş ve zayıflayan faiz artış ihtimali altın fiyatlarına destek olurken, USD’de ve getirilerde yaşanan keskin dönüşe paralel, altın fiyatları da yönünü aşağı çevirdi. $1,935 seviyesine çekilen altın bu seviyeden tekrar alım görerek $1,940 bölgesinde haftayı noktaladı.

Rusya ve S.Arabistan’ın arz kesintisini uzatma konusunda uzlaştığına dair haberler ve ABD’de beklentinin oldukça üzerinde azalan stokların alım getirdiği petrol kontratları bugün de alıcılı işlem gördü. Güne $83.60 seviyesinde başlayan Ekim vade WTI kontratı seans genelinde alıcılı işlem görürken, ABD verileri ve USD’de yaşanan güçlü alımlardan pek etkilenmeyerek yukarı hareketini sürdürdü ve günü $85.90 ile gün içi zirvelerde noktaladı. Haftalık bazda 7,60% bölgesinde yükseliş sağlayan petrol kontratları Mart ayından bu yana en iyi haftalık performansını sergiledi.

Eurotahvil Piyasaları

ABD hazine tahvilleri iki yönde sert hareketlerin olduğu bir seans geçirdi. İstihdam verisi öncesi 4,10% seviyesinde işlem gören on yıl vadeli tahvil getirisi veri sonrası 4,05%’ye daralsa da, hareket kısa süreli oldu. Verinin detaylandırılması sonrası tahmin edildiği gibi bir zayıflığın olmadığı görüşü, ISM verisinde alt kalemlerin beklenti üzerinde olması ve yaklaşan yüklü miktar şirket ihracına yer açmak adına hazine tahvillerinde yaşanan satışlar getirilerin 4,20% seviyesine genişlemesinde etki etti.

Türk hazine eurotahvilleri yatay açılış yaptığı seansı ABD verileri sonrası artan oynaklıkla noktaladı. Veriye ilk tepki olarak alım gören tahviller, kapanış öncesi ABD tahvil getirilerinde yaşanan yükselişe paralel satış görerek günü düşüşle noktaladı. Veriler sonrası 7-8 baz puanlık bantta değişim olurken, beş ve on yıl vadeli tahviller sırasıyla 8,13% ve 8,65% seviyelerinde kapanış yaptı. Ülke risk primi ise gün içi hareketliliğe karşılık, düne göre değişim göstermeyerek 379 seviyesinde kapanış yaptı.