Ekonomik veri bakımından sakin sayılabilecek günde, yurt dışı piyasalarda pozitif görünüm devam etti. Richmond Fed Başkanı Thomas Barkin’in, enflasyonda kaydedilen son gelişmelerin devam etmesi durumunda Fed’in faiz indirimlerine başlayacağı ancak enflasyonun %2 hedefine doğru gerilediğini görmek istedikleri yönündeki açıklaması piyasada olumlu yorumlandı. Nasdaq 100 rekor tazelerken S&P 500 de Ocak 2022’deki zirvesine doğru hareketliliğini sürdürdü.
S&P 500 endeksinde yer alan on bir sektörün tamamı günü primle tamamladı. Petrolde yaşanan yükselişe paralel olarak enerji sektörü %1,22 primle en güçlü sektör olurken onu %0,92 primle iletişim hizmetleri ve %0,91 primle ham madde sektörleri takip etti. %0,22 yükselen temel tüketim görece geride kaldı. Dow Jones endeksinde de dokuz sektörün tamamında yükseliş kaydedildi. %1,34 yükselen finansallar en güçlü sektör olarak öne çıkarken onu %1,31 primle enerji ve %1,24 primle ham madde sektörleri takip etti. Walgreens Boots Alliance %4,2, Caterpillar %2,54, Intel %2,12 primle endeksin en güçlü şirketleri olarak dikkat çekti. HSBC’nin tavsiyesini “tut”tan “azalt”a düşürmesi sonrası United Health, günü %0,48 değer kaybıyla sonlandırarak endeksin en zayıf şirketleri arasında yer aldı. AI Cloud hizmetlerini iyileştirmek amacıyla Alman Software AG’nin iki birimini yaklaşık $2,3 milyar karşılığı satın alacağı haberi sonrası IBM %0,73 kayıpla endeksin en çok değer kaybına uğrayan şirketi oldu.
Beş gün üst üste pozitif kapanış yapan Nvidia, bir araştırma şirketinin AI/GPU talebinin karışık bir görüntü verdiği ve kısa vadedeki belirsizlikler yönünde görüş bildirmesi sonrası, seansın ilk saatlerinde %2,4 değer kaybına uğradı. İlerleyen saatlerde bir miktar toparlanma görülse de hisse, günü %1,45 değer kaybıyla sonlandırdı. FAANG hisselerinde, Meta +%1,67, Apple +%0,54, Amazon -%0,18, Netflix +%1,83, Google +%0,63 performans ile günü tamamladı.
Günü %0,31 primle sonlandıran İngiltere FTSE 100 endeksinde yer alan on bir sektörden onunda değer kazancı yaşandı. %1,27 yükselen ham madde en güçlü sektör olurken onu %1,01 isteğe bağlı tüketim takip etti. %0,21 gerileyen sağlık ise yükselişi sınırlayan sektör oldu. Endekste en yüksek ağırlığa sahip şirketlerden Shell %0,22, yükselirken Astra Zeneca %0,1, BP Plc %0,33 değer kaybetti. %0,56 değer kazanan Almanya Dax endeksinde yer alan on sektörden yedisi günü primli tamamladı. Sanayi %1,34, gayrimenkul %1,01 yükselerek en güçlü sektörler olurken iletişim hizmetleri %0,26 kayıpla en çok değer kaybına uğrayan sektör olarak dikkat çekti. Sartorius %3,99, Zalando %3,35, Siemens AG %2,8 primle endeksi yukarı taşıyan şirketler oldu. Porsche Automobil ise %1,29 kayıpla endeksin en zayıf şirketi olarak göze çarptı.
Ekonomik veri takviminde Euro Bölgesi Kasım ayı enflasyonu aylık bazda -%0,5 beklentiye karşın -%0,6 olurken yıllık bazda %2,4, çekirdekte %3,6 ile beklentiyi karşıladı. ABD’de konut başlangıçları %0,9 gerileme beklentisine karşın %14,8 artış gösterdi. İnşaat izinleri ise %2,2 beklentiye karşın %2,5 geriledi.
Yarınki ekonomik takvimde İngiltere enflasyon verileri ile ABD mevcut konut satışları ve tüketici güveni öne çıkıyor.
Japonya Merkez Bankası faiz kararı, FED ve ECB üyelerinin açıklamaları ile beraber Avrupa’da enflasyon verilerinin son hali ve ABD konut başlangıçları verisi gün içerisinde takip edilen veriler olarak öne çıktı. Japonya Merkez Bankası beklentilere paralel olarak hem faiz oranlarında hem de getiri eğrisi kontrolünde değişikliğe gitmezken USDJPY paritesi %0.80 primle 144 seviyesine yakın işlem gününü sonlandırdı. Yen G10 para birimleri arasında dolara karşı değer kaybeden tek para birimi olurken BOJ’dan gelecek olası faiz artış beklentisinin ortadan şimdilik kalması Yen’in değer kaybında önemli bir etken. Hem FED hem de ECB üyelerinden gelen olası faiz indirimlerinin başlangıcı ile ilgili temkinli açıklamalar ise fiyatlamaları değiştirmedi. Dolar endeksinde geri çekilme devam ederken dolar endeksinin 102 psikolojik sınırından destek almaya çalıştığını görüyoruz. Emtia paraları dolara karşı en çok değer kazanan para birimleri olurken NZDUSD 0.6270 seviyelerini test ederken Ağustos başından beri görülen en yüksek seviyelere ulaşılmış oldu. Avustralya Merkez Bankasının son toplantısının tutanaklarında görülen şahin sinyaller emtia para birimlerinin yükselişinde önemli yer tutuyor. EURUSD paritesi ise %0.50’ye yakın primle 1.0980 seviyelerinden işlem görmekte. Hem dolar endeksi hem de tahvil getirilerindeki geri çekilmeyle birlikte altın tekrar yönünü yukarı çevirdi ve yaklaşık $13 primle $2040 seviyelerinden işlem gördü. $2000 seviyesi olası geri çekilmelerde önemli destek noktası konumunda. Haftaya pozitif başlayan petrol fiyatları yukarı yönlü hareketine bugün de devam etti. Aktif vade ham petrol yaklaşık %1.40 primle $73.45 seviyelerinden işlem görürken bugün Çarşamba günü açıklanacak olan petrol stokları verisi petrol fiyatları için önemli.
Eurotahvil Piyasaları
Japonya Merkez Bankası’nın faiz kararını karşılayarak başladığımız işlem gününde FED üyelerinin konuşmaları da piyasalara yön verdi. Japonya Merkez Bankası beklentilere paralel olarak hem faiz oranlarında hem de getiri eğrisinin kontrolünde değişikliğe gitmedi. Japonya 10 yıllık tahvil getirisi faiz kararı ve sonrasında başkanın konuşmasıyla beraber 0.67% seviyesinden 0.6450% seviyesine gelirken işlem gününü %0.62 seviyesinde sonlandırdı. FED başkanlarından Bostic faiz indirimi için aceleci olunmasını gerektirecek bir durum olmadığını söylerken hem FED vadelilerinde hem de ABD tahvil getirilerinde önemli bir değişiklik olmadı. FED vadelilerine göre hala Mart ayı toplantısında ilk faiz indirimi fiyatlanırken 2024 yıl sonuna kadar toplam faiz indirimi fiyatlaması 150 baz puana yaklaştı. ABD tahvil getirilerine baktığımızda da 10 yıllık tahvil getirisi 3.92% seviyesinde işlem görürken 2 yıllık getri ise 4.44% seviyesinde işlem gördü. Yarın ABD hazinesinin yapacağı 20 yıllık tahvil ihracında oluşacak getiri ve ihraca gelecek talep fiyatlamalarda etkili olabilir. Bugün İngiltere hazinesi 10 yıl vadeli ihraçta yaklaşık 3 milyar GBP borçlanırken ortalama getirisi 3.74% oldu ki önceki ihracın getirisi %4.10 seviyesine yakındı. Avrupa genelinde genel olarak alıcılı seyir takip edilirken İngiltere 10 yıllık gösterge tahvil getirisi yaklaşık 4 baz puan gerilemeyle 3.64% seviyesine geldi. Fransa ve Almanya 10 yıllık getirilerinde de yaklaşık 10 baz puanlık geri çekilmeler vardı. Avrupa Merkez Bankası üyelerinden gelen faiz indirimlerinin çok kısa sürede başlayacağına dair açıklamalar FED üyeleri ile paralellik gösteriyor. Türkiye’de ise 5 yıllık CDS 290 seviyesinin hemen altında işlem görmeye devam ederken getiri eğrisinin herhangi bir vadesinde önemli bir değişiklik gözlenmedi. Perşembe günü yapılacak olan Merkez Bankası toplantısı önemli olacaktır.
