FED’in faiz arttırım hızını beklentiler dahilinde yavaşlattığı geçtiğimiz hafta yayınlanan noktalı tabloda, 2023 işsizlik ve faiz beklentilerindeki yukarı yönlü ve büyüme beklentilerindeki aşağı yönlü revizyonlar piyasalardaki resesyon endişelerini yeniden tetikledi. Hafta başında beklentilerin altında açıklanan tüketici enflasyon verisinin iyimserliği FED’in enflasyonla mücadelede kararlı tutumunu korumasıyla endekslerde destek seviyelerine doğru satışlar hızlanırken S&P 500 haftayı -2,1% ve Nasdaq’ta -2,7% değer kayıplarıyla kapattılar. Endeks ve hisse opsiyonlarının ve endeks vadeli kontratlarının vade sonu olan Cuma günkü seanstaki triple witching nedeniyle hacimlerdeki yükseliş istisna olarak kabul edilirken, sektörel olarak enerji sektörü dışında tüm sektörler haftayı eksi seviyelerde kapattı. Şirket bazlı hareketlerde Twitter satın alımının finansmanı için geçtiğimiz hafta ek 3,6 milyar USD değerinde Tesla hissesi satan Elon Musk haberlerinin etkisinde Tesla (TSLA) son iki senenin dibine gerilerken, 2022 yılında -57% değer kaybeden Tesla uzun bir süreden beri ilk kez 500 milyar USD’lık piyasa değerinin altına geriledi. Haftanın değer kaybeden hisse senetleri arasında FAANG’ler arasında 2022’nin kaybedeni olarak öne çıkan Netflix (NFLX)’te yeni reklam bazlı üyelik seçeneğinin istenilen abone sayısına ulaşmadığı haberlerinin etkisinde -9% düşüşle haftayı sonlandırdı. Pozitif tarafta ise ilaç şirketlerinden Moderna (MRNA) test aşamasındaki kanser ilacından elde edilen olumlu sonuçların etkisinde endeksteki düşüşten ayrışan şirketler arasında yer aldı.
Noel ve Yılbaşı öncesi hacimlerin gözle görülür gerileyeceği yeni haftaya başlarken Asya seansında vadeli kontratlarda hafif pozitif hareketlilik görülmekte. FED’in geçtiğimiz haftaki 2022’nin son toplantısından hisse pozitif net bir sinyal alamayan piyasalar tekrardan ekonomik veriler ve şirket bilançolarından gündem oluşturmaya çalışacağı haftanın makro tarafta tek önemli gelişmesi olarak Cuma günü açıklanacak Kasım ayına ait PCE verisi olacak. Endekslerin resesyon endişelerinin tekrardan alevlendiği geçtiğimiz hafta ardından şirket bilançolarında Uluslararası kargo şirketlerinden Fedex (FDX)’in Salı günü kapanış sonrası açıklayacağı rakamlar dikkat çekecektir. Üçüncü çeyrek bilanço açıklaması öncesi ekonomik yavaşlamaya paralel 2023 geneli için beklentilerin altında ciro beklediği uyarısı sonrası tek seansta -21% değer kaybeden Fedex’in güncel hedeflerinin takip edileceği hafta, cruise operatörlerinden Carnival (CCL) ve çip sektöründen Micron Tech (MU)’te haftanın diğer önemli bilanço açıklayacak şirketleri arasında yer almakta. Teknik olarak bakıldığında geçtiğimiz hafta belirttiğimiz 3800-3850 desteğinde kapanış gerçekleştiren S&P 500 özelinde 3800 altındaki kapanışlarda hisse pozisyonlarında kenara çekilmek için doğru bir zamanlama olacaktır. Üst tarafta 3930’daki 100 günlük ve 4000 seviyesindeki 200 günlük hareketli ortalamaların önemli direnç seviyeleri olarak öne çıktığı endekste geçtiğimiz hafta FED sonrası yaşanan momentum kaybı nedeniyle kısa vadede ilgili direnç seviyelerinin test edilmesi zorlaşmış durumda.
Cüneyt Akdemir
